Tiger 21의 창립자이자 CEO이자 회장인 Michael Sonnenfeldt.
아담 제프리 | CNBC
고액 투자자 및 기업가 네트워크인 Tiger21의 창립자이자 회장인 Michael Sonnenfeld는 헤지 펀드가 부유층을 위한 투자 계층에서 “죽었다”고 말했습니다.
네트워크 데이터에 따르면 Tiger 21 회원의 헤지펀드 할당은 지난 16년 동안 12%에서 2%로 감소했습니다.
Sonnenfeldt는 “헤지 펀드는 죽었습니다. 지난 수십 년 동안 회원들이 이 분야에 투자하면서 2%의 고정 포지션을 유지했습니다.”라며 투자자들이 인덱스 펀드에 투자하면 더 낮은 수수료로 유사한 노출을 얻을 수 있다고 덧붙였습니다. 아니면 사모펀드에 들어가세요.
현재 사모펀드는 Tiger 21 회원의 가장 큰 포트폴리오 할당을 29%로 보유하고 있으며 부동산 투자가 27%로 그 뒤를 따릅니다. 공공 주식은 약 19%를 보유하고 있으며 현금은 약 12%를 보유하고 있습니다. 헤지펀드에는 2%의 배당이 있습니다.
Tiger 21은 46개 시장에 106개 그룹을 보유하고 있습니다. 네트워크에는 1,300명의 회원이 있으며, 이들 중 대부분은 공동으로 일하는 1세대 자산 창출자입니다. 1,500억 달러 이상의 자산 관리. 그들은 또한 회사를 매각하고 부를 보존하려는 기업가인 경우가 많습니다.
그룹의 구성원, Sonnenfeldt가 1999년에 창설함부의 보존, 투자, 자선 활동에 관해 서로 조언을 듣고 교환합니다.
우리 회원들은 인덱스 펀드에 더 많이 노출되면 평균적으로 더 나은 성과를 낼 수 있다는 것을 깨달았습니다. 지난 10년 동안 더 많은 유동성, 더 낮은 수수료, 잠재적으로 더 높은 수익을 얻을 수 있었습니다.
마이클 소넨펠트
Tiger 21 창립자 겸 이사회 의장
Sonnenfeldt는 이메일을 통해 CNBC에 “헤지 펀드는 10년 넘게 쇠퇴해 왔습니다. 저금리 환경에서 고정 수수료는 덜 매력적이었습니다.”라고 이메일을 통해 CNBC에 말했습니다. 헤지 펀드는 더 이상 “흥미로운 수익을 제공”할 수 없다고 덧붙였습니다.
헤지펀드는 비전통적인 자산에 초점을 맞추고 위험한 전략을 사용하여 적극적으로 관리되는 펀드입니다. 헤지펀드에는 수익이 있다 금리가 오르면 상승하는 것으로 나타났습니다..
Sonnenfeldt는 “우리 회원들은 QQQ 및 SPY와 같은 인덱스 펀드에 더 많이 노출되면 유동성이 높아지고 수수료가 낮아지며 수익률이 높아지면 평균적으로 더 나은 성과를 낼 수 있다는 것을 깨달았습니다.”라고 Sonnenfeldt는 말했습니다.
나스닥 100 지수의 성과를 추적하는 상장지수펀드인 Invesco QQQ ETF는 2023년 55% 증가. SPDR S&P 500 ETF를 의미하는 SPY는 지난해 거의 25% 상승했습니다.
투자회사 프레킨(Preqin)의 데이터에 따르면 글로벌 헤지펀드는 지난해 13.3%의 수익률을 기록해 2022년 -6.8%에서 반등했다.
Preqin Research Insights의 부회장인 Charles McGrath는 2014년 4분기부터 2023년 말까지 업계에서 2,173억 달러 이상의 순 유출이 발생했다고 말했습니다.
그는 최근 보고서에서 “헤지펀드 산업은 지난 10년 동안 투자자들이 계속해서 자산 클래스에서 자본을 회수하면서 긍정적인 전체 수익률을 상쇄하면서 어려움을 겪었습니다.”라고 썼습니다.
Preakin은 점점 더 많은 투자자들이 자신의 헤지펀드 할당이 장기적인 기대에 미치지 못한다고 믿고 있다고 강조했습니다.
